Mimořádné splátky vs. Investování
Investice vs Úvěr
Sníží efektivní úrok o 15% (sleva na dani z úroků)
Matematický vítěz
Investování
Cílový horizont
20 let
Rozdíl na konci horizontu
+830 tis. Kč
Doba hypotéky (při splácení)
15.2 let
Vyplatí se Investovat
Při investování částky 5 000 Kč s výnosem 8% získáte na konci 20-letého horizontu (po splacení hypotéky) o 829 967 Kč vyšší likvidní jmění, než pokud byste stejnou částku zasílali jako mimořádnou splátku úvěru svému věřiteli.
Možnost A: Splátka Úvěru
Garantovaný výnos 4.50 % bez rizika. Zbavíte se dluhu rychleji, ale peníze jsou zamčené v cihlách a ztrácíte likviditu.
Možnost B: Investování
Očekávaný výnos 8.0 % s tržním rizikem. Historicky nese akciový trh vyšší výnosy než jsou úroky dluhů. Peníze máte kdykoliv dostupné jako nouzovou likvidní rezervu.
Čisté bohatství v roce 20
💡 Bod zlomu: Pokud by úrok vaší hypotéky stoupl nad 8 %, stala by se matematickým vítězem mimořádná splátka i bez zohlednění rizika.
Matematický model srovnává dvě varianty: V obou je cash flow zatíženo povinnou anuitní splátkou hypotéky a dodatečnou volnou částkou. Tento kapitál buď míří proti dluhu jako "Mimořádná Splátka", nebo je pravidelně zhodnocován na kapitálových trzích jako "Investice".